Hết thời gian thử nghiệm, khoản vay và tiền đầu tư cho vay ngang hàng sẽ ra sao?
Theo Nghị định 94/2025, mỗi nền tảng cho vay ngang hàng chỉ được thử nghiệm tối đa 24 tháng, mỗi hợp đồng vay tối đa 2 năm. Bài phân tích 4 kịch bản khi thử nghiệm kết thúc hoặc bị dừng giữa chừng, và người vay, nhà đầu tư cần chuẩn bị gì ngay từ khi ký khoản đầu tiên.
Mỗi nền tảng cho vay ngang hàng chỉ được thử nghiệm tối đa 24 tháng theo Nghị định 94/2025, và mỗi hợp đồng vay trên nền tảng có thời hạn tối đa 2 năm. Khi hết thời gian thử nghiệm, nền tảng có thể được cho hoạt động chính thức, được gia hạn, hoặc phải dừng. Nền tảng cũng có thể bị dừng giữa chừng nếu vi phạm. Trong mọi kịch bản, hợp đồng vay đã ký vẫn có hiệu lực giữa người vay và người cho vay. Điều thay đổi là ai thu nợ và tiền về nhanh hay chậm. Đến tháng 10/2026 chưa có nền tảng nào được chấp thuận, nên mốc hết hạn sớm nhất sẽ rơi vào năm 2028 trở đi (cập nhật tháng 10/2026).
Các mốc thời gian cần nhớ
Ba con số quyết định mọi kịch bản phía sau. Cả ba đều nằm trong Nghị định 94/2025 về cơ chế thử nghiệm có kiểm soát trong lĩnh vực ngân hàng.
Các mốc thời gian trong thử nghiệm cho vay ngang hàng theo Nghị định 94/2025/NĐ-CP (cập nhật tháng 10/2026, Nguồn: GV Lawyers tóm tắt Nghị định 94/2025, VayNao.com tổng hợp)
| Mốc | Quy định | Ý nghĩa với bạn |
|---|---|---|
| Thời gian thử nghiệm | Không quá 24 tháng, có thể gia hạn | Nền tảng có "hạn dùng" ngay từ ngày được cấp giấy |
| Thời hạn mỗi hợp đồng vay | Tối đa 2 năm | Khoản vay có thể kéo dài qua mốc kết thúc thử nghiệm |
| Báo cáo tổng kết | Ít nhất 90 ngày trước khi kết thúc | Khoảng 3 tháng trước hạn đã có dấu hiệu nền tảng đi tiếp hay dừng |
| Triển khai sau khi được cấp giấy | Trong 90 ngày, nếu không có thể bị thu hồi | Nền tảng "có giấy" nhưng chưa vận hành vẫn có thể mất giấy |
Ví dụ: một nền tảng được cấp giấy tháng 1/2027 thì thời gian thử nghiệm kéo dài tối đa đến tháng 1/2029. Một khoản vay 12 tháng ký tháng 6/2028 sẽ còn 7 tháng sau mốc đó.
4 kịch bản và ảnh hưởng tới bạn
Khi thử nghiệm kết thúc, NHNN quyết định nền tảng đi tiếp hay dừng. Nền tảng cũng có thể bị dừng sớm. Bảng dưới tóm tắt ảnh hưởng của từng kịch bản.
4 kịch bản khi thử nghiệm cho vay ngang hàng kết thúc hoặc bị dừng (Đánh giá VayNao, cập nhật tháng 10/2026, Nguồn: VayNao.com)
| Kịch bản | Điều gì xảy ra | Người vay | Nhà đầu tư |
|---|---|---|---|
| Được hoạt động chính thức | Mô hình được công nhận, nền tảng tiếp tục | Gần như không đổi | Gần như không đổi |
| Được gia hạn | Tiếp tục thử nghiệm thêm một thời gian | Không đổi | Rủi ro pháp lý kéo dài thêm |
| Kết thúc, không được đi tiếp | Nền tảng ngừng nhận khoản vay mới | Vẫn trả nợ theo hợp đồng | Thu hồi tiền chậm hơn, phụ thuộc người vay trả |
| Bị thu hồi giấy giữa chừng | Dừng thử nghiệm do vi phạm | Vẫn trả nợ, cần biết trả cho ai | Rủi ro cao nhất, có thể phải tự đòi nợ |
Hợp đồng vay là giao dịch dân sự giữa người vay và người cho vay. Nền tảng dừng hoạt động không xóa nghĩa vụ trả nợ, cũng không xóa quyền đòi nợ. Điều cần làm rõ là sau đó ai thu tiền và chuyển cho ai.
Người vay cần chuẩn bị gì?
Rủi ro chính với người vay là nhầm lẫn kênh trả nợ khi nền tảng dừng, và bị kẻ gian lợi dụng. Ba việc nên làm ngay từ khi ký:
- Lưu hợp đồng và lịch trả nợ ngoài app, vì app có thể ngừng hoạt động.
- Ghi rõ người cho vay trong từng khoản và tài khoản nhận tiền trả nợ.
- Khi nền tảng dừng, chỉ trả theo thông báo chính thức bằng văn bản. Không chuyển tiền theo cuộc gọi lạ tự xưng "bộ phận thu nợ mới".
Trả chậm vẫn bị ghi nhận lên CIC với nền tảng trong thử nghiệm. Xem vay ngang hàng có lên CIC không.
Nhà đầu tư cần chuẩn bị gì?
Nhà đầu tư chịu rủi ro lớn hơn, vì tiền chỉ quay về khi người vay trả. Ba cách giảm thiệt hại:
- Ưu tiên khoản vay kỳ hạn ngắn khi nền tảng đã thử nghiệm được hơn nửa thời gian.
- Theo dõi mốc báo cáo tổng kết, khoảng 3 tháng trước khi hết hạn. Nếu nền tảng im lặng về kế hoạch đi tiếp, nên ngừng cho vay khoản mới.
- Hỏi trước bằng văn bản: nếu nền tảng dừng, ai thu nợ các khoản đang cho vay và chuyển tiền cho nhà đầu tư thế nào.
Kinh nghiệm từ vụ VO247 năm 2022 cho thấy khi nền tảng gặp khó, việc rút tiền có thể bị khóa trong thời gian dài. Xem bị khóa rút tiền trên nền tảng cho vay ngang hàng và sandbox cho vay ngang hàng.
Cho vay ngang hàng có hợp pháp không?
Điều kiện với công ty cho vay ngang hàng, điều bị cấm và cách tự kiểm tra một nền tảng.
Đọc bàiNguồn tham khảo:
- Nghị định 94/2025/NĐ-CP về cơ chế thử nghiệm có kiểm soát trong lĩnh vực ngân hàng - truy cập 24/10/2026
- GV Lawyers - Quy định mới về cơ chế cho vay ngang hàng - thời hạn thử nghiệm, thời hạn hợp đồng vay, căn cứ thu hồi giấy chứng nhận - truy cập 24/10/2026
- Thanh Niên - 19 hồ sơ đăng ký cơ chế thử nghiệm cho vay ngang hàng - truy cập 24/10/2026
Lưu ý: Thông tin trong bài viết mang tính chất tham khảo, cập nhật lần cuối 28/10/2026, không phải tư vấn pháp lý hay đầu tư. Quy định chi tiết về xử lý khi kết thúc thử nghiệm có thể được NHNN hướng dẫn thêm.
Câu hỏi thường gặp
Nền tảng cho vay ngang hàng được thử nghiệm bao lâu?
Tối đa 24 tháng theo Nghị định 94/2025, có thể được gia hạn nếu đáp ứng tiêu chí. Mỗi hợp đồng vay trên nền tảng có thời hạn tối đa 2 năm.
Hết thời gian thử nghiệm thì khoản vay của tôi còn phải trả không?
Còn. Hợp đồng vay là giao dịch dân sự giữa bạn và người cho vay, không mất hiệu lực khi nền tảng dừng. Bạn cần trả theo thông báo chính thức bằng văn bản về kênh trả nợ.
Nền tảng cho vay ngang hàng có thể bị thu hồi giấy chứng nhận không?
Có. Nền tảng có thể bị dừng thử nghiệm, thu hồi giấy chứng nhận nếu vi phạm các điều cấm như bảo lãnh khoản vay, giao dịch tiền mặt, vượt trần dư nợ, hoặc không triển khai trong 90 ngày sau khi được cấp giấy.
Nhà đầu tư mất gì nếu nền tảng dừng thử nghiệm?
Tiền đã cho vay vẫn thuộc quyền đòi của bạn nhưng có thể về chậm hơn, phụ thuộc người vay trả và ai đứng ra thu nợ. Nếu nền tảng bị thu hồi giấy giữa chừng, nhà đầu tư có thể phải tự đòi nợ.
Khi nào biết nền tảng có được đi tiếp hay không?
Nền tảng phải gửi báo cáo tổng kết ít nhất 90 ngày trước khi kết thúc thử nghiệm. Khoảng 3 tháng trước hạn là lúc nên theo dõi thông báo của nền tảng và NHNN.
Bạn thấy công cụ này hữu ích không?
Nguyệt My
Chuyên gia tài chính cá nhân
Cập nhật: 28 tháng 10, 2026
Đề xuất sản phẩm vay
MoneyCat
👉 Duyệt tự động 100%
Moneyveo
👉 Duyệt tự động 100%
Vay Xanh
Vaymeo
Credify